貸借対照表は、通常、会社の財政状態の計算書と見なされます。投資家、債権者、そして企業のリーダーたちは、それを会社全体の財務上の健全性と安定性を最もよく表していると見なすことがよくあります。投資家はそれを使って会社が投資に対してどれほど安定しているかを決定しますが、貸し手は会社に対して新しいローンを発行することがどれほど安全かを知りたいのです。
貸借対照表の基本
貸借対照表は、標準的な会計の公式に従っています：資産は負債に所有者の資本を加えたものです。現金や債権を含む、会社の現在および長期の資産すべてを示し、また会社のすべての短期および長期の負債負債を示しています。この2つの違いは、所有者持分と呼ばれます。これは、会社が現在所有している技術的にその株主または所有者の資産です。貸借対照表、損益計算書、キャッシュフロー計算書、および株主持分計算書は、営利企業が使用する4つの重要な財務報告書です。
一般的な貸し手の考慮事項
会社が追加の融資資金を求めているかどうかを評価する際に、貸し手は一般に3つの懸念を持っています。彼らは、会社にどれだけ安全にお金を貸すのか、どのくらいのお金を貸すべきか、そしてどのような金利と条件が適用されるべきかを知りたがっています。貸し手は、これらの懸念を解決する上で、バランスシートの全体性を、多くの場合他の財務諸表との関連で評価します。最終的に、ローンが付与された場合、金額、金利および条件は、提起されたリスクのレベルに基づいて決定されます。
資産に関する考慮事項
貸借対照表の資産部分を見てみると、貸し手は強い現金と経常収支の基礎を見たがっており、これは会社が短期の返済義務を果たす能力を支えています。長期的には、貸し手は資産の回転率、会社の資産の流動性、そして効果的に現金を生み出すことができることにも関心を持っています。貸し手は、ある期間から次の期間にかけて売掛金と現金の残高を比較して、会社の売掛金回転率が高いかどうかを判断できます。
責任に関する考慮事項
貸し手は、他の資金源に関連して、また資産と比較して、短期および長期の負債を調べます。ある会社がすでに借金に高いレバレッジを持っている場合、それは追加の借金を引き受けることができるとは思われません。もう1つの重要な比較は、短期負債に対する現金残高です。現金が短期債務にほとんど追いつかない場合、同社は危険な立場にあります。 2つの単純レバレッジ比率は、会社の債務ポジションを評価するためによく使用されます。負債比率は総負債を総資産で割ったものです。自己資本比率は、総負債を自己資本で除したものです。どちらも、新しいローンを返済するための会社の見通しを素早く簡潔に垣間見ることができます。
