持ち株会社とは何ですか？

あなたの中小企業が成長するにつれて、あなたはあなたの長期的な目標を支援するための最良の法的構造について考える必要があるでしょう。まず最初に、あなたはあなたのビジネスを取り入れることに決めるかもしれません。法人化することの主な利点は、あなたの会社が負っている債務に対する個人的責任からあなたを守ることです。次の論理的なステップはあなたが持ち株会社の株式を所有している間あなたのビジネスを所有する持ち株会社を追加することです。この構造には潜在的な利点がいくつもありますが、それらは主にリスク管理と税繰延に関連しています。

ヒント

持株会社は事業そのものには関与していませんが、他の会社の株式を所有しているため、それらに影響を与えたり支配したりします。

持ち株会社とは何ですか？

持ち株会社は本質的に他の会社の資産を保有する会社です。持株会社は、商品を販売したり、一般の人々とサービスや取引を行ったりする事業会社です。これとは対照的に、持ち株会社は商品やサービスを生産せず、誰にも対処しません。運営会社の銀行および管理部門として機能します。「持株会社」という用語は、企業が1つの仕事、つまり他の会社の資産を保有するという仕事を持っているという事実から来ています。これらの資産には、株式、不動産、特許、著作権、ブランド名、またはその他の価値のあるものがあります。

なぜあなたのビジネスに持ち株会社を追加するのですか？

あなたが比較的成功し、あなたの組織、XYZ Companyでいくつかの留保利益を築いてきた中小企業の所有者であるとしましょう。あなたがXYZにそれらの利益を残すならば、その時ビジネスが今までに訴えられるかまたはその借金で延滞するならば、彼らは債権者のための公正なゲームです。たとえば、昨年あなたが30万ドルを稼いだ場合、その事業が今年倒産した場合、あなたは潜在的にお金を失う可能性があります。同時に、今後数年間でその一部を事業に再投資することを計画している場合は、収入としてXYZから300,000ドルを引き出すことは望ましくない場合があります。あなたが今利益を取るならば、あなたはすぐにすべてのお金に個人所得税を払うことになるでしょう。

これはジレンマをあなたに残します：あなたはあなたのビジネスにお金を保管したくないが、あなたはまた、収入としてそれを流したくない。ここでの解決策は持ち株会社を作ることです - 例えばHoldcoと呼ばれるもの。 HoldcoはXYZ社の株式の一部または全部を所有しますが、日々の業務を遂行することはありません。そうではなく、XYZはあなたの事業会社としての地位を維持するでしょう：商品の販売、利益の創出、そして負債に対する責任の引き受け。

さて、あなたが作った持ち株会社は、配当としてXYZからの利益の流れを受け取ることができます。そして、それはそれが税なしですることが許されています。したがって、納税義務を延期しながら、XYZから現金を引き出すことができます。しかし、HoldcoはXYZの債務について責任を負いません。あなたの製品に欠陥があるために債権者が訴えた場合、彼はXYZであるその製品を作成または販売した主体のみを訴えることができます。 XYZはほとんど資産を所有していないので - あなたはこれらをHoldcoに移しました - あなたは資本を債権者から守っています。

持ち株会社は資産保護をどのように提供しますか？

典型的な構造では、事業会社は事業の最も価値のある資産の法的所有権を持ち株会社に譲渡します。その後、Holdcoはそれらの資産を事業会社に売却またはリースします。地上では、何も変わりません。あなたの事業会社、またはOpco（上記の例ではXYZ社）は、事業を運営するために必要な不動産、自動車、機械類、特許、その他の資産にまだアクセスできます。

事業の種類にかかわらず、すべての事業会社が金融責任、訴訟または破産の危険にさらされています。ただし、持株会社に訴えられた場合、資産は保護されます。それは彼らが破産したり訴訟を起こしたりしている事業会社に属していないからです。法的には、持ち株会社と子会社は別です。これは、持株会社がOpcoの行動または債務に対して責任を負わないことを意味します。債権者がノックアウトしたとき、あなたは当然のことながらOpcoはお金を持っていないと言うことができます、すべての資産はHoldcoに属しているからです。債権者は完全に独立した会社であるため、Opcoを通じてHoldcoに入ることはできません。

多くの場合、新しいOpcoをすばやく設定できます。これは、不幸な出来事の後にビジネスに生き残りのより大きなチャンスを与えます。

持ち株会社はどのようにして納税義務を軽減しますか？

理想的には、あなたのビジネスはその株主への分配のために利益を上げます。株主としてのあなたは、納税期間が延期されたときに個人所得税の負債を引き起こすことになるので、このお金を個人的に受け取ることを望まないかもしれません。一方、持ち株会社がある場合、持ち株会社がOpcoの株式の少なくとも80パーセントを所有している限り、Holdcoに支払われる配当金の大部分は免税となります。 Opcoはその利益に対して法人税を払いますが、Holdcoがその株主に配当金を支払うことを決定するまで、株主によって支払われる税金は本質的に延期されます。

言い換えれば、あなたがOpcoから現金を移動するとき、そのお金は税金の影響なしにHoldcoの中にあります。その後、そのお金をHoldcoに保管して事業に再投資することを決定できます。あるいは、Holdcoの配当金分配として引き出し、将来の日付で納税義務を支払うことができます。ここでの利点は、あなたが配当支払いのタイミングを管理できるようになることです。 Holdcoを正しく構成している限り、OpcoがHoldcoに配当を支払ったときの税金イベントはありません。

持ち株会社構造のその他の利点

債権者の校正や租税の繰り延べに加えて、持株会社を設立すると、さらにいくつかのメリットがあります。

複数の事業を営む

Holdco / Opco構造は、複数の事業を営んでいる場合、または追加事業を買収しようと考えていて、それらの事業が不動産、商標、特許、自動車などの資産を共有する必要がある場合に役立ちます。持ち株会社はこれらの資産を所有してから、ビジネスが達成したいことに応じて、商業的または有利な条件でさまざまな事業会社に賃貸または売却することができます。ルールが複雑になる可能性があるため、資産をOpcosにリースするときは、資格のある会計士を使用することが重要です。

ビジネスをより販売可能にする

Opcoが所有している高価な不動産から取引しているとしましょう。 Holdcoが不動産を所有し、それをOpcoにリースした場合よりも、Opcoの簿価がはるかに高いと予想するでしょう。簿価は販売価格の計算に反映されるため、簿価が高いと、借入能力が制限されている従業員や家族などの購入者を抑止する可能性があります。購入者が本当に業務に不可欠な真のビジネス資産の購入にのみ関心がある場合は、貴重な資産をOpcoから除外することで、ビジネスをより売れ行きの良いものにすることができます。

家族の富のプールと譲渡

あなたの孫のそれぞれに、複数の事業、賃貸物件、その他の資産の株式を与えようとしていると想像してください。それは物流の悪夢になるでしょう。持株会社で株式を発行する方がはるかに簡単であるため、受益者は間接的にすべての株式を所有します。

持株会社は親会社と同じですか？

1つの大きな理由から、親会社は持株会社と同じではありません。親会社は独自の事業運営を行うことができます。 1つ以上の事業子会社の親として機能する事業会社を持つことは完全に可能です。一方、持ち株会社は何もしません。それらは株式を保有するためだけに存在します。この違いを除けば、この2つのエンティティに大きな違いはありません。

持ち株会社はどうやってお金を稼ぐのですか？

何もしないので、持ち株会社は実際には4つの方法でしかお金を稼ぐことができません。

株式を所有している事業会社から配当を受け取る
事業会社への融資とその利子の獲得
事業会社へのリース資産または不動産
持ち株会社が所有する株式の売却

持株会社は、その子会社の事業会社から単純に資金を調達することはできず、投資や営業などの活動を実行することもできません。販売などの収益促進活動は、事業会社が実行する必要があります。これが鍵です。持ち株会社がこれらの活動に従事している場合、それは企業のベールを突き刺すでしょう。ベールピアスは本質的に持ち株会社の賠償責任の保護を取り除くので、事業会社の負債に対して訴訟を起こす可能性があります。

持ち株会社を設立することの欠点は何ですか？

主な欠点は、会社スタックに他の会社を追加するときに発生する余分な複雑さの層です。簡単に言えば、それは間違いのもう一つの機会です。持株会社のバランスシート、資産の所有権、記録、および銀行口座をOpcoのものと区別するために慎重になる必要があります。線がぼやけている場合、裁判所はあなたのHoldcoを偽物と宣言する危険性があります。例えば、HoldcoとOpcoが同じ取締役会を持っている、あるいはOpcoが取締役会に煩わされていない場合、債権者は2つの会社は同一であると主張するかもしれません。このシナリオでは、持ち株会社は債権者の請求に対して責任を負うことになります。

持ち株会社をどのように始めますか。

持ち株会社の構造は少なくとも2つの会社で構成されているので、HoldcoとOpcoという2つの会社を作成する必要があります。ほとんどの場合、あなたの現在の事業はすでに組み込まれています。これで、持株会社として機能する新しい会社を1つ作成するだけで済みます。一見すると、これは比較的単純な作業です。あなただけのあなたの状態でLLCや企業を起動するための基本的な手順に従う必要があります。

実際には、このプロセスははるかに複雑です。一般的に、あなたはHoldcoを会社または有限責任会社として見つけることができます。どちらを選択するかは、さまざまな要因によって異なります。あなたの個人的な税務状況は何ですか？他の所有者を連れて行くことを計画していますか？あなたは何人の従業員を持っていますか？あなたは主に税金に優しい構造を探していますか？その場合あなたは別の州にHoldcoを設立したいと思うかもしれませんか？

税務上、HoldcoがOpcoの株式の少なくとも80％を取得するようにする必要があります。これにより、連結納税申告書を提出することができ、Holdcoは配当金を免税で受け取ることができます。たとえば、HoldcoがOpcoの株式の60％しか所有していない場合、Holdcoは受け取った配当金に対して通常の法人税を支払う必要があります。しかし、Holdcoが株式の80％を所有している場合、Opcoはすでにその企業利益に対して1回税金を支払っているため、二重課税規則に基づく配当に対して税金を支払うことはありません。

肝心なのは、Holdco / Opcoルートを降りるときには、必ずあなたの側に優秀な弁護士と会計士を配置してください。始める前に、あなたの特定の状況を有資格のアドバイザーと話し合うことが非常に重要です。